XAI100 母基金
覆盖全球 100 家头部未上市 AI 公司，五大赛道平衡配置的旗舰组合。
XAI100 母基金
覆盖全球 100 家头部未上市 AI 公司，五大赛道平衡配置的旗舰组合。
快速进入子基金
母基金按赛道权重持有以下子基金。可一键打开对比页查看费率、起投门槛与配置差异。
对比全家族净值与估值概览
上述净值、AUM 与变动率均为参考估值，仅作信息展示之用，不代表已实现收益，亦不构成赎回价。私募基金估值依据持仓的最近一轮融资价格、可比公司估值与第三方独立评估，可能与最终退出价格存在差异。最终估值以基金管理人定期披露的审计报告为准。
本基金无公开行情
XAI100 母基金 为私募基金，未在任何公开交易所上市，亦无公开交易代码，因此本页面不展示实时行情卡片。基金估值以管理人定期披露的净值（NAV）为准；任何第三方公开报价均不代表本基金价值。
投资前请阅读完整发行文件与风险揭示书。
投资策略
母基金以「全球 100 家头部 AI 公司」为投资域，按大模型、AI 基础设施、AI 应用、机器人 / 具身智能、AI 安全与治理五大赛道进行平衡配置。
通过子基金嵌套实现专业化分工：每个子基金负责自身赛道的标的筛选、跟踪与持仓管理，母基金在赛道层做权重再平衡，控制单一主题集中度。
组合采用长期持有 + 阶段性再平衡策略，原则上不参与短期套利与杠杆。封闭期 5 年，可由发行方延长 2 年用于退出窗口管理。
赛道配置
通用大模型与下一代多模态模型公司。
芯片、AI 云算力、数据与训练平台。
垂直行业 AI、企业级与消费级 AI 产品。
人形机器人、自动驾驶与具身智能平台。
对齐、评估与 AI 治理工具公司。
目标权重为长期配置目标，实际持仓会因再平衡时点、市场窗口与流动性而出现偏离。
代表性持仓（示例）
通用大模型与多模态领军者。
安全对齐导向的大模型公司。
面向通用智能的下一代模型实验室。
企业级 AI 数据 & 训练平台。
AI 专用 GPU 云算力服务商。
通用人形机器人代表公司。
上述公司仅作投资域举例，不代表当前持仓、权重或交易意向。最终持仓以基金披露文件为准。
风险与适当性
R4 含义
- ·本金可能出现明显回撤，短期波动较大，需具备 5 年以上中长期持有能力。
适合的投资者类型
- ·已完成风险测评且结果不低于 C4（积极型）的合格投资者。
关键风险点
与对比表口径一致- 中策略模型与因子失效风险
- 中AI 主题暴露集中
- 高高波动 · 显著回撤可能
- 中子基金嵌套流动性约束
费用试算
费用试算（1.5% / 20%）
按 1.5% 年度管理费 + 20% 业绩报酬（高水位线模式，仅在退出时按累计利润收取）估算。仅作展示，不构成收益承诺。
勾选并调整费率后,会立即计入净终值与下方假设条件;费率为示意,实际以合同/渠道为准。
按投资本金按年线性计提，不随 NAV 波动；本期约定不在 NAV 中扣除，于退出时一次性结算示意。
仅在退出 / 锁定期结束时按累计利润超过高水位线（HWM）的部分计提；亏损或回撤期不计提，下一周期需先回到 HWM。
净终值 $433,521，对应净年化（IRR）≈ 11.64%。
| 年 | 期初 NAV | 毛收益 | 管理费 | 期末毛 NAV |
|---|---|---|---|---|
| 1 | $250,000 | $37,500 | −$3,750 | $287,500 |
| 2 | $287,500 | $43,125 | −$3,750 | $330,625 |
| 3 | $330,625 | $49,594 | −$3,750 | $380,219 |
| 4 | $380,219 | $57,033 | −$3,750 | $437,252 |
| 5 | $437,252 | $65,588 | −$3,750 | $502,839 |
| 退出 | 业绩报酬（HWM 20%） | −$50,568 | $433,521 | |
- 本金 $250,000 一次性投入，持有 5 年，期间不申购 / 不赎回。
- 假设年化毛收益恒定为 15%，按复利累计；实际收益将波动，可能为负。
- 管理费按本金 1.5% / 年线性计提；业绩报酬仅在退出且累计利润高于 HWM 时按 20% 计提，无追补、无门槛收益率。
- 未勾选任何税费 / 托管 / 汇兑 / 申购等其他费用项,可在上方「其他费用」区按需开启。
- 实际收益将波动,可能为负;本试算仅作展示,不构成收益承诺。
常见问题
同系列基金
本页内容仅作信息展示，不构成对 XAI100 母基金（XAI100-M）的要约、推介或投资建议。基金涉及私募股权风险，可能发生本金永久损失；请仔细阅读基金合同、风险揭示书与最新披露文件，并结合自身风险承受能力做出投资决策。本基金面向合格投资者，需通过线上 KYC 与适当性测评。